2020年事故頻發(fā)，突發(fā)公共衛(wèi)生事件和原油價格戰(zhàn)的影響充斥市場。除此之外，新產(chǎn)能能能否如期投入使用？新產(chǎn)能投放后，市場能否承受這種快速增長的產(chǎn)能，也在大家心中埋下一絲不安……

  煉油產(chǎn)能過剩，油頭化尾盛行，在原料多樣化的背景下，大乙烯項目不斷啟動，EVA作為乙烯下游利潤和進(jìn)口依賴賴性高的產(chǎn)品，自然受到各家的追捧。EVA項目前調(diào)整的企業(yè)數(shù)不勝數(shù)。然EVA市場容量小，技術(shù)壁壘高，也讓很多企業(yè)望而卻步。然過篩之后，留下來了的項目，投產(chǎn)時間多集中在2020-2023年間，計劃產(chǎn)能高達(dá)235萬噸，雖然其中不乏EVA/LDPE但規(guī)劃中非切換項目也近百萬噸。對于EVA對于業(yè)主來說，不禁擔(dān)心短期內(nèi)大量產(chǎn)能投放，EVA市場能負(fù)擔(dān)得起嗎？

  事實上，這個問題的根源在于供需增長率是否匹配，快速產(chǎn)能擴(kuò)張帶來的供應(yīng)量是否能被下游消化。接下來，讓我們來看看近年來EVA下業(yè)發(fā)展。

  2015-2019年間，EVA需求穩(wěn)步增長，平均消費(fèi)增長率達(dá)到10.8%，從EVA從下游消費(fèi)結(jié)構(gòu)來看，下游產(chǎn)業(yè)很多。近年來，我國產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整，重點(diǎn)發(fā)展高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)，EVA終端產(chǎn)業(yè)發(fā)展差異化，高科技產(chǎn)業(yè)增速明顯快于傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)。受政策支持，光伏產(chǎn)業(yè)需求增長為明顯，其次是電纜和涂料，而泡沫、農(nóng)膜等傳統(tǒng)需求產(chǎn)業(yè)增長放緩。近年來EVA下游消費(fèi)結(jié)構(gòu)不斷變化。到2019年，光伏產(chǎn)業(yè)的比例與發(fā)泡產(chǎn)業(yè)相當(dāng)。EVA近年來，光伏產(chǎn)業(yè)帶動了下游總消費(fèi)量的32%。EVA下游需求增長的第 一動力源。

  近五年來，光伏電池產(chǎn)量持續(xù)增長，2019年光伏電池產(chǎn)量達(dá)到123GW，較2015年的55.5GW漲了一倍多。而對應(yīng)EVA2019年光伏產(chǎn)業(yè)對樹脂的需求也翻了一番。EVA近五年光伏電池需求達(dá)到56萬噸EVA平均樹脂需求增長率為19%。2020年，光伏產(chǎn)業(yè)EVA1-7月光伏電池產(chǎn)量達(dá)到88GW，對EVA需求接近40萬噸，預(yù)計全年超過60萬噸，預(yù)計將超過發(fā)泡鞋，成為EVA大的下游需求領(lǐng)域。

  光伏行業(yè)在EVA在下游消費(fèi)領(lǐng)域，光伏產(chǎn)業(yè)占比大，增長快。EVA風(fēng)向標(biāo)的下游需求。隨著十三五的結(jié)束，可再生能源發(fā)展十四五規(guī)劃進(jìn)入了關(guān)鍵時刻。根據(jù)我們的計算，2025年指標(biāo)定在多少，決定了十四五新能源裝機(jī)的下限， 如定在17.5%的國內(nèi)光伏年化需求將達(dá)到60-70%GW，若達(dá)到20%，則可達(dá)到95-105GW，鑒于中央政府高度重視新能源， 十四五規(guī)劃的關(guān)鍵指標(biāo)可能高于之前的預(yù)期。而對于EVA光伏膠膜企業(yè)來說，伴隨著光伏企業(yè)高速發(fā)展，擴(kuò)能也提上日程。初步估算，EVA未來膠膜企業(yè)將新增EVA30-40萬噸

  光伏膠膜企業(yè)擴(kuò)能計劃

  光伏行業(yè)高速發(fā)展，必將帶動EVA除光伏外，電纜材料、薄膜等行業(yè)也表現(xiàn)出良好的增長趨勢，需求的快速增長將大大降低EVA集中投放新產(chǎn)能帶來的供應(yīng)壓力。即使不能完全抵消，介于EVA(國內(nèi))設(shè)備的靈活性EVA均采用高壓本體聚合工藝，EVA可切換裝置LDPE也可以生產(chǎn))EVA與LDPE尋求產(chǎn)品均衡發(fā)展。